Claro , uno de los principales operadores de telecomunicaciones del mercado brasileño, anunció que, en reunión realizada este lunes 15 de diciembre, la compañía obtuvo la aprobación para una emisión de debentures por valor de R$ 3 mil millones.
En comunicado sobre la asamblea, la empresa informó que la oferta implicará la emisión de tres millones de debentures simples, del tipo quirografario, no convertibles en acciones, en serie única, con valor nominal unitario de R$ 1.000.
Según la empresa, los recursos netos recaudados se destinarán al financiamiento, futuros pagos o reembolsos de costos y gastos y/o amortización del financiamiento del proyecto de inversión en infraestructura de telecomunicaciones presentado la semana pasada al Ministerio de Comunicaciones.
El operador señaló que una parte de este monto podrá destinarse al pago de honorarios y gastos relacionados con los costos de este proyecto, siempre que dichos montos se hayan incurrido en un plazo igual o inferior a 36 meses contados a partir de la fecha de publicación del anuncio de cierre de la oferta.
El grupo también destacó que los bonos serán depositados para su distribución en el mercado primario, con fecha de emisión el 15 de enero de 2026. Y que el plazo de vencimiento será de diez años, a partir de esa fecha.
La aprobación de la emisión ocurre en paralelo a reportes de prensa que indican avances de Claro en las negociaciones para adquirir Desktop , proveedor de internet que cotiza en la bolsa B3, que en octubre de este año confirmó en un comunicado que había mantenido conversaciones preliminares no vinculantes con el operador.
Mientras navega en este espacio, Claro también está aumentando sus volúmenes de emisión de debentures en el país, una alternativa que viene ganando terreno en un escenario de altas tasas de interés y un mercado de capitales aún restringido.
El propio Desktop contribuyó a este cambio. En septiembre, el consejo de administración de la compañía aprobó una emisión de bonos por R$800 millones. Un mes antes, otro operador, Algar Telecom, anunció una emisión de R$400 millones.
Esta práctica no se limita, por supuesto, al sector de las telecomunicaciones. También en septiembre, C&A anunció una oferta de 300 millones de reales para mejorar su perfil de deuda. Posteriormente, en octubre, Sabesp aprobó una emisión de bonos aún más robusta, por un valor de 5.000 millones de reales.
El primer semestre del año también estuvo marcado por la búsqueda de esta opción en otros segmentos. Las empresas de alquiler de coches Localiza y Movida , por ejemplo, anunciaron emisiones de R$1.000 millones y R$750 millones, respectivamente, en junio.
También hay más ejemplos de emisiones multimillonarias. En mayo, Vale aprobó una emisión por valor de 6.000 millones de reales, en tres series, con plazos de siete, diez y doce años. Durante el mismo período, Petrobras registró una emisión de debentures simples por valor de 3.000 millones de reales, en hasta tres series.
Un mes antes, otra empresa minorista anunció una emisión de bonos por mil millones de dólares. A principios de abril, Magazine Luiza anunció el registro de una emisión de bonos por valor de mil millones de reales, destinada a la gestión ordinaria de los negocios de la empresa.
