今年早些时候， Blue3 Investimentos做出了一个决定：先退一步，再前进两步。这家拥有15个办事处、托管资产规模约280亿雷亚尔的投资咨询公司决定专注于自身增长和收入来源多元化，而不是转型成为一家经纪公司。

促使Blue3修改计划的原因是证券交易委员会允许资本家合伙人进入投资咨询公司。如此一来，转型为“轻型”经纪公司的计划不再那么迫切，因为这将带来更高的税负和更繁琐的行政程序，这些因素都会影响公司的增长——Blue3的目标是到2027年底达到1000亿雷亚尔的资产规模。

Blue3 Investimentos 的创始合伙人兼首席执行官 Wagner Vieira 在接受 NeoFeed 旗下节目 Wealth Point采访时表示：“XP 成为了我们的合作伙伴，但我们更倾向于保持独立投资代理的身份。我们将利用这一决定来精简机构，从而更快地发展并巩固市场地位。”

基于此定义，Blue3加速了其他业务领域的扩张，并创建了新的业务板块。最近的举措是收购了资本市场咨询公司M Capital Investimentos，从而进军债务资本市场（DCM）领域。此外，Blue3还在美国设立了注册独立顾问（RIA）机构，目前在美国托管的资产规模已达20亿雷亚尔。

“我们需要规范我们的离岸业务，以便提供与我们在海外提供的相同的咨询服务，而我们现在的规模也足以做到这一点。这对于我们积极主动地发挥教育作用，向客户展示将部分资产美元化的重要性至关重要，”维埃拉说道。

另一个表现突出的业务领域是家族办公室，旗下拥有Troon Capital ，此外还包括外汇、保险、企业银行和财富规划等领域。这使得公司的收入来源更加多元化。此前，XP 100% 的收入都来自其投资平台。如今，这一比例已降至约 60%。

Blue3首席执行官表示：“仅靠单一收入来源无法生存。我们需要多元化经营，才能增强自身实力。在当前高利率的艰难市场环境下，投资遭受重创，因此拥有其他业务渠道来维持运营至关重要。此外，多元化经营还能让我们更全面地服务客户。”

但鲜有竞争对手考虑过这种多元化战略。因此，Blue3 评估认为，未来几年咨询市场将经历显著的整合。那些尚未实现多元化的公司发现盈利更加困难，尤其是在其他领域运营的公司能够获得更丰富的资源的情况下。

“投资仅占金融市场总收入的1.5%，而金融市场总规模约为1.1万亿雷亚尔，涵盖保险、信贷、资本市场和其他领域。市场中还有更大的资金空间和竞争机会。我们将采取更加积极主动、以客户为中心的策略，就像我们在投资领域所做的那样，”维埃拉说道。